Elder-ray

Elder-ray

Elder-ray는 Alexander Elder가 개발한 지표로 황소와 곰의 힘을 파악하기 위한 지표이다. (Bull power , Bear Power로 나뉜다)

추세추종 지표와 오실레이터의 가장 유용한 특징들을 결합한 것으로 추세추종에서는 이동평균, 황소와 곰의 힘은 오실레이터로 나타낸다.

캔들의 고점을 매수세력(황소) 힘의 최대치, 저점을 매도세력(곰) 힘의 최대치로 정의하면 캔들의 고점과 지수이동평균의 차이, 캔들의 저점과 지수이동평균의 차이를 측정하여 황소와 곰이 가지고 있는 힘의 최대치와 가치에 대한 평균적 합의를 비교한다.

황소의 힘(Bull power)가 상승한다면 강세 압력의 증가를 나타낸다.

곰의 힘(Bear power)가 상승한다면 약세 압력의 증가를 나타낸다.

 기법

엘더 박사의 기법

• 매수 시점

1. 상승추세(지수이동평균이나 주간 추세추종 지표로 확인)

2. Bear power가 음의 값을 가지지만 상승중이다.

3. Bull power의 가장 최근 고점이 전고점보다 높다.

4. Bear power가 강세 다이버전스를 나타낸 후 상승 중이다.

청산 시점

주가가 신고점을 기록하지만 Bull power가 전고점보다 고점을 낮추면 청산

• 매도 시점

1. 하락추세(지수이동평균이나 주간 추세추종 지표로 확인)

2. Bull power가 양의 값을 가지지만 하락중이다.

3. Bear power의 가장 최근 저점이 전저점보다 낮다.

4. Bull power가 약세 다이버전스를 나타낸 후 하락 중이다.

청산 시점

주가가 신저점을 기록하지만 Bear power가 전저점보다 저점을 높이면 청산

기본적으로 1,2 가 만족되면 매매시점이고 3,4까지 충족되면 최적의 매매신호이다. 

다이버전스의 경우 상승 다이버전스를 확인하려면 Bear power, 하락 다이버전스를 확인하려면 Bull power를 살펴보면 된다.

최적의 매수시점

Bear power가 음수이고 점차 상승하고 있을 때 2일 동안 고점 위에 역지정가 매수주문을 낸다. 주가가 계속 상승한다면 매수주문이 체결되어 롱 포지션을 가진다. 롱 포지션에 진입한 이후에는 가장 최근 단기 저점에 손절선을 그어라.

최적의 매도시점

Bull power가 양수이고 점차 하락하고 있을 때 2일 동안 저점 아래에 역지정가 매도주문을 낸다. 주가가 계속 하락한다면 매도주문이 체결되어 숏 포지션을 가진다. 숏 포지션에 진입한 이후에는 가장 최근 단기 고점에 손절선을 그어라.

 수식

Elder-ray

Bull power = High - eavg(C,period)

Bear power = Low - eavg(C,period)

기간의 표준은 13일이다. (period = 13)

 기법적용

해당 차트는 2018~2019/5 까지의 주간(상단)에 Macd, 일간 골드 차트에 Elder-ray 를 적용한 상태이다.

주간 차트에서 Macd를 통해 추세의 방향을 확인했고 일간 차트에서 Elder-ray를 통해 매매시점을 확인한다.

주간 하락추세에서 양의 값을 가졌던 Bull power가 하락하는 시점에 매도를 한다.

주간 상승추세에서 음의 값을 가졌던 Bear power가 상승하는 시점에 매수를 한다.

추세구간에서 매수 타이밍 및 추가 매수 시점을 결정짓는데 매우 유용한 지표라고 판단된다.